Розвиток пасивних стратегій і потенціал мережевих структурованих продуктів

вступ

Індустрія управління активами є значним глобальним сектором, де значна частина активів утримується в пасивних стратегіях, таких як ETF та індексні фонди. Тільки в Європі галузь управляє активами на суму 28,4 трильйона євро, з яких 20% припадає на пасивні транспортні засоби. Це включає приблизно половину в біржових продуктах, а іншу половину в індексних фондах.

Розвиток пасивних стратегій

Пасивно утримувані активи під управлінням зазнали значного зростання з 2015 року, подвоївшись. Наразі близько однієї п’ятої європейських роздрібних інвесторів мають пасивні продукти. Аналітики прогнозують, що до 2027 року ETF становитиме 24% загальних активів у Європі, що є значним збільшенням порівняно з поточними 12%.

Потенціал мережевих структурованих продуктів

У світі децентралізованих фінансів і цифрових активів деякі експерти проводять паралелі між мережевим структурованим ринком продуктів і зростаючим впливом пасивних стратегій. Проте ринок мережевих структурованих продуктів ще не здобув значної частки ринку. Наразі він становить лише 0,07% від загального ринку криптографії, а загальна заблокована вартість (TVL) становить 2,46 мільярда доларів США за протоколами.

Порівняння розмірів ринку

Щоб пояснити це в перспективі, ринок DeFi оцінюється в 48,29 мільярда доларів, тоді як загальний ринок криптовалюти оцінюється в 1,18 трильйона доларів. Хоча ринок мережевих структурованих продуктів все ще відносно невеликий, він має потенціал для зростання та може відігравати більш значну роль у майбутньому.

Висновок

Пасивні стратегії, такі як ETF та індексні фонди, стають все більш популярними в галузі управління активами. У Європі ці стратегії становлять значну частину керованих активів, і очікується, що їхній вплив продовжить зростати. Незважаючи на те, що ринок мережевих структурованих продуктів наразі невеликий, він має потенціал розширитися та стати більш помітним у світі децентралізованих фінансів і цифрових активів.